2022年上半年，受國內外經濟環境變化、銀行讓利實體經濟等影響，銀行業整體面臨息差收窄的壓力，利息凈收入普遍增長乏力，非息收入因此成為銀行營收增長的突破口。其中的中間業務收入一直因其資本占用低、信用風險小、穩定性好等特點，被銀行視為轉型的重要抓手。

不過具體來看，銀行上半年的手續費及傭金凈收入也面臨著較大的增長壓力。根據同花順iFinD數據，上半年，42家A股上市銀行中，僅5家營業收入出現下滑的情況，但手續費及傭金凈收入較上年同期出現下降的銀行高達19家。

在當前環境下，如何提高中收、使之成為營收增長的穩定驅動力，是所有銀行轉型中繞不開的話題。

中間收入最高下降超九成

“中間業務收入主要是銀行充分發揮中介服務優勢，為客戶提供收付款、結算、代理委托、財富管理、投行、銀行卡、擔保、咨詢等金融服務業務所獲得的收入總稱，屬于銀行非利息收入，包括手續費、傭金等服務費收入。”光大銀行金融市場部宏觀研究員周茂華告訴記者。

上半年，在我國42家A股上市銀行中，共有24家銀行手續費及傭金凈收入超過10億元，其中最高的為工商銀行(601398.SH)，達760.17億元，建設銀行(601939.SH)、招商銀行(600036.SH)位列第二、第三位。

上半年共23家銀行手續費及傭金凈收入實現同比正增長，其中張家港行(002839.SZ)增速最快，同比增長83.93%。

同時，共19家銀行手續費及傭金凈收入較上一年度下降，其中中國銀行(601988.SH)手續費收入下滑數額最大，較上年同期共縮水36.68億元。手續費收入同比降幅最大的是常熟銀行(601128.SH)，同比降低98.98%，下降超九成，今年該行手續費收入197萬元，而上年同期達到1.93億元。

對于手續費及傭金凈收入下滑的原因，中國銀行財報顯示，其中占比最高的代理業務手續費以及銀行卡手續費、信用承諾手續費及傭金都出現了較大幅度的下滑，中國銀行也在財報中提到，主要是受國內外資本市場波動影響，股票買賣傭金收入、基金代銷收入下降，以及減費讓利影響。

常熟銀行中報中手續費及傭金收入的兩個分項——代理業務和結算業務收入均有收縮，其中代理收入下滑明顯，上半年同比減少81.34%至4466.2萬元，不到上年同期的五分之一。常熟銀行副行長尹憲柱在該行中期業績說明會上表示，“2022年是理財凈值化轉型的第一年，受理財業務手續費收入確認頻次的影響，上半年度手續費及傭金收入同比下降。”

“影響中間業務收入增長的因素是多方面的。”招聯金融首席研究員董希淼表示，首先從宏觀環境看，近年來我國經濟面臨下行壓力，不少企業經營出現較多困難，從根本上減少了銀行服務收費來源;銀行減費讓利，監管部門也加大對銀行收費的窗口指導和檢查處罰;同時市場競爭加劇，推動部分收費費率下行。

市場波動導致代理業務縮水

據銀柿財經記者不完全統計，上半年手續費同比降低的銀行中，大部分銀行代理業務相關收入均出現了縮水。

周茂華指出，“上半年由于市場波動有所加大，市場主體投資理財等金融活動有所放緩，以及2021年高基數效應，影響了銀行中間業務收入。”

以招商銀行為例，該行上半年財富管理手續費及傭金收入(由“代理服務手續費”等重組而來)同比減少8.13%，其中代理保險收入同比增長明顯，財報指出主要是資本市場大幅波動背景下，客戶避險情緒及需求上升。但同時，該行代理基金收入同比下降47%，主要由于市場波動下客戶權益類產品配置降低。

周茂華也表示，由于不同銀行中間業務收入組成、偏重不同，相應收入表現存在差異。

中國銀行業協會發布的《2022年度中國銀行業發展報告》(以下簡稱《報告》)表示，目前仍然是銀行卡、結算等傳統中間業務占據收入主導，但理財、托管、投行類等中間業務亦得到積極發展。

從不同類型銀行來看，國有大行和股份行的手續費及傭金收入結構相對更為均衡，不過側重不一。例如，中國銀行代理業務手續費占手續費及傭金收入比重達28.50%，招商銀行的財富管理手續費占比手續費收入達到32.76%，興業銀行手續費中咨詢顧問手續費占手續費收入比達到38.18%。

區域性銀行的手續費及傭金收入結構則較為單一，主要來源多為代理業務或理財服務費等。主要是因為與國外銀行相比，我國銀行中間業務發展相對較晚，許多銀行中間業務產品種類比較單一。

滿足市場多元需求，調整中間業務結構

在商業銀行普遍面臨著息差下降挑戰的當下，大力發展中間業務、提高非利息收入是銀行的必然選擇。

從目前中間業務收入對營業收入的貢獻來看，根據同花順iFinD數據，2022年上半年，A股上市銀行的中間業務收入總和占營業收入總和比重為15.33%，僅11家上市銀行的中間業務收入對營業收入的貢獻優于整體表現，其中占比最高的是招商銀行，達到29.82%。

11家銀行中共有6家股份行，還有交通銀行、建設銀行、工商銀行3家國有行，以及杭州銀行、齊魯銀行兩家城商行。由此可見，股份行中間業務發展相對領先。

“一般認為，中間業務收入占比是銀行產品創新能力、客戶服務能力和市場競爭能力的綜合體現。但對中間業務應全面正確地看待，不必過于強調中間業務收入占比，更不能神化。”董希淼表示。

上半年，受內外部因素影響，銀行中間業務收入也承受著較大壓力。如何發展中間業務、促進中收增長成為所有銀行必須考慮的問題。

董希淼表示，銀行應逐步調整中間業務結構，將發展重點從賬戶管理、支付結算等傳統中間業務向高附加值業務轉移。

周茂華補充指出，銀行應該緊跟市場需求變化，提升金融服務質量，滿足市場多元化、個性化金融服務需求。例如，近年來，部分銀行積極發展零售業務，部分銀行積極發展私人銀行、財富管理、投行業務等，推動銀行經營轉型發展。同時，高質量服務離不開專業化的服務團隊建設;另外，有條件的銀行可以逐步引入大數據、人工智能等信息技術，提升經營管理效率和風控能力。

另外，對監管而言，董希淼認為，應有序推進綜合經營，鼓勵銀行良性創新，通過豐富的產品和服務供給來更好地服務實體經濟并獲得多元化收入。